Alphatec: Spezialist für Wirbelsäulenerkrankungen plant Umsatz von 1 Mrd. USD bis 2027 - Lake Street sieht eine 50%ige Kurschance!
Alphatec (ATEC) adressiert als schnell wachsender Spezialist für chirurgische Wirbelsäulenbehandlungen einen insgesamt über 8 Mrd. USD großen Markt. Die Kombination mit Behandlungstechniken, Implantaten und KI-gestützten Informatiksystemen soll Wettbewerbsvorteile bieten. Die Lake Street-Analyten sehen hier mit einem Kursziel von 18 USD (Buy) ein 50%iges Aufwärtspotenzial, nachdem der Verkauf des US-Geschäfts für Wirbelsäulenimplantate bei Stryker für nutzbare Umbrüche innerhalb des Marktes sorgen könnte.
Laut CEO Pat Miles liegt das Beste mit Blick auf die Zukunft noch vor Alphatec. Die Rede ist von Wettbewerbsvorteilen dank differenzierter Angebote. So werden in den USA mit den Behandlungstechniken PTP (Prone Transpsoas) und LTP (Lateral Transpsoas) etwa 16 % im lateralen Wirbelsäulenmarkt beansprucht. Mit der AlphaInformatiX-Plattform werden auch wichtige Informationen in den Operationssaal gebracht. Ein Bestandteil davon sind die EOS-Technologie, mit der Alphatec auch KI-gestützte medizinische Bildgebungsgeräte für die präoperative Planung und die postoperative Nachuntersuchung liefert. Zudem gibt lassen sich mit SafeOp-Neuromonitoringsystemen in Echtzeit potenzielle Nervenverletzungen verhindern und 2025 dürfte ein Roboternavigationssystem für präzise Instrumentenplatzierung erste Erlöse liefern.
Am 13. Januar lieferten die vorläufigen Ergebnisse für das 4. Quartal einen neuen Aufwärtsimpuls. Bis 2027 sollen die Erlöse um durchschnittlich 20 % p. a. auf 1 Mrd. USD gesteigert werden. Geplant ist dann auch eine EBIDTA-Marge von 18 %, ausgehend von -2 % im Geschäftsjahr 2023. 2026 dürfte es den ersten Nettogewinn geben. Die Aktie generiert neue Kaufsignale auf dem Weg zum 52-Wochenhoch.
