aktien Suche

Enphase's schwacher Ausblick belastet Solaraktien schwer

Aufklärung über Eigenpositionen: Diese Aktien aus dem Artikel halten TraderFox-Redakteure aktuell

Tipp: 200 Enphase Energy Inc. Aktien für nur 2,00 USD handeln über die CapTrader: TraderFox-Edition

Wie fielen die Zahlen aus?

Der Nettogewinn im ersten Quartal 2023 verdreifachte sich fast auf 146,8 Mio. USD bzw. belief sich auf 1,07 USD je Aktie, während der Umsatz um 64 % auf 726 Mio. USD stieg und die Bruttomarge von 40,1 % im Vorjahresquartal auf 45 % zunahm.

Auf Quartalssicht blieb der Gesamtumsatz in etwa gleich, wobei der Umsatz in den USA aufgrund von Saisonalität und makroökonomischen Bedingungen um 9 % fiel, während der Umsatz in Europa um beeindruckende 25 % stieg. Die IQ-Batterielieferungen fielen von 122,1 MWh in Q4 2022 auf nun 102,4 MWh.

Enphase erwartet für das zweite Quartal 2023 einen Umsatz zwischen 700 bis 750 Mio. USD, der unter der Konsensschätzung der Analysten von 760 Mio. USD liegt, und eine Bruttomarge von 41 %-44 %, die ebenfalls unter der von Q1 liegen würde.

Sorgen kommen auf

Die große Sorge ist, dass neue Vorschriften in Kalifornien den Käufern von Solaranlagen eine viel geringere Gutschrift auf ihren Rechnungen für den Strom gewähren, den sie in das Netz einspeisen, mit der Absicht, die Kopplung von Batterien mit Solarmodulen zu fördern, so dass Hausbesitzer den Strom speichern und zu den für das Stromnetz des Staates optimalen Zeiten zurückgeben können.

Auf der Telefonkonferenz von Enphase nach der Veröffentlichung der Ergebnisse sagte CEO Badri Kothandaraman, dass er glaubt, dass jeder Abschwung vorübergehend sein wird und dass die regulatorische Änderung ein großer Katalysator für die Installation von Hausbatterien zur Unterstützung von Solaranlagen auf Dächern sein wird, insbesondere im August und September, wenn Kalifornien während Hitzewellen oft von Stromausfällen betroffen ist.

Enphase bekräftigte in der Telefonkonferenz, dass man nicht vorhabe, seine Preise zu senken, aber Experten fürchten, dass das Unternehmen möglicherweise keine andere Wahl habe. Der US-Privatkundenmarkt für Solaranlagen verschlechtert sich weiter, was sich letztendlich auf das Volumen des Unternehmens auswirken und das Management möglicherweise zu Preissenkungen veranlassen könnte.

Zahlreiche Analysten stuften die Aktie neu ein

Die Bank of America stufte die Aktien von Enphase umgehend von Neutral auf Underperform ab und senkte das Kursziel von 227 USD auf 169 USD. Die aktualisierte Prognose zeige, dass der Gegenwind der Nachfrage da sei und anhalten werde. Der Analyst Julien Dumoulin-Smith von BofA glaubt, dass "der Gegenwind für das kurzfristige Wachstum durch schwache Verkaufstrends im Vertriebskanal und unflexible Barvorschussbedingungen für Installateure verstärkt wird, was bis 2023 anhaltende Herausforderungen mit sich bringt." Der Analyst wies auch auf zinsbedingte Schwierigkeiten bei der Beschaffung von Solarmodulen in den USA hin, die Enphase angesichts seines dominanten Marktanteils bei kreditlastigen Auftragnehmern nicht vermeiden kann.

BMO Capital behielt sein Outperform-Rating bei, senkte aber sein Kursziel auf 275 USD und sagte, dass der vorsichtige Ton von Enphase in Bezug auf das Wachstum in den USA pessimistischer sei als erwartet, aber "wichtige positive Aspekte, die sich während der Telefonkonferenz [nach den Ergebnissen] herauskristallisierten, sollten nicht übersehen werden", und dass der wachsende IQ8-Mix die Verbesserung der konsolidierten Marge weiter vorantreibt.

Die Analysten von Wells Fargo sind der Meinung, dass der Ausverkauf von Enphase übertrieben ist, da die niedrigeren Prognosen für die Batterielieferungen in Q2 nur vorübergehend sind und die Umsätze in H2 steigen werden, wenn die Batterie der dritten Generation auf den Markt kommt. Außerdem bleibt das Kerngeschäft mit Mikro-Wechselrichtern solide, da die Lieferungen in Q1 den Konsens übertreffen und die Prognosen für Q2 weitgehend übereinstimmen.

Auch Cowen behielt sein Outperform-Rating bei und erklärte, dass der US-Solarmarkt für Privathaushalte zwar mit kurzfristigen Herausforderungen konfrontiert sei, Enphase aber weiterhin langfristig am besten positioniert sei und die Schwäche der Aktie eine Kaufgelegenheit für langfristige Investoren darstelle.

Enphase Energy Inc. 113,729 $ -2,10 %
Bildherkunft: https://stock.adobe.com/de

Kommentare zu diesem Artikel

Kunden unserer Börsenmagazine können Artikel kommentieren, Rückfragen an die Autoren stellen und mit anderen Börsianern darüber diskutieren!
Bereits Kunde?

Ebenfalls interessant

aktien Flatrate mit der Trader-Zeitung
3 Monate Laufzeit
147,- Euro
Alle Börsendienste von aktien
zu einem unschlagbar günstigen Preis
Webinar am 31.07.2024 um 17:00 Uhr

Basis-Funktionen für die tägliche Screening-Routine!

(Webinar findet über
GoToWebinar statt)
Aufgrund der zahlreichen Anfragen zu wichtigen Basics werden in diesem Webinar die wichtigsten Basis-Funktionen im Trading-Desk vorgestellt. Dies soll den Einstieg in die mittlerweile große Welt der TraderFox-Softwarelösungen erleichtern. Vorgestellt werden dabei grundlegende Werkzeuge, die dabei helfen, die tägliche Screening-Routine zu optimieren. Auf Tools wie Infobox, Trade-Radar, Radarbox-Signale, Trader Wingman, Momentum Breakout Matrix wird dabei näher eingegangen. Gemeinsam werden Desktops erstellt und gespeichert, mit denen die Suche nach aktuell spannenden Trading-Kandidaten beschleunigt werden kann.

Tenbagger-Depot

Unser Börsendienst für Vervielfacher-Aktien

Hier informieren

0 €
Gebührenfreier Handel mit
& Profi-Tools von

Diese Kooperation wirbelt die TraderFox-Welt durcheinander.
Wir verknüpfen unser Profi- Tools mit dem gebührenfreien Handel von finanzen.net Zero
Depot eröffnen (Unbedingt diesen Link verwenden, um in den Genuss der TraderFox-Vorteile zu kommen)

TraderFox Flash
Die Profi-Trading-App für
  • Echtzeit-Alerting und Charting
  • Einfacher Hebelhandel
  • Profi-Tools und 0 € Ordergebühren
  • Knock-Out-Simulator
  • Kurslisten und Anlagetrends
  • Login per Face-ID
Gratis Download

10 Aktien mit den meisten Lesern

5233 Leser
2197 Leser
2160 Leser
2149 Leser
1755 Leser
1606 Leser
1488 Leser
423894 Leser
398793 Leser
395443 Leser
338667 Leser
258016 Leser
257898 Leser
195707 Leser
180406 Leser
178223 Leser

Meistgelesene Artikel

Qualitätscheck zu deiner Aktie

Wie viele Punkte bekommt deine Aktie?

aktie.traderfox.com

aktien Magazin App

Neue Artikel aus favorisierten Kategorien per Push-Notification erhalten.

App Store Google Play
  • Die Börsenshow "Christina will wissen"
  • Auf-den-Punkt-gebracht-Video-Storys von Simon Betschinger

traderfox.com

Die Echtzeit-Börsensoftware
PAPER: Unser digitaler Kiosk!

PDF-Research-Reports: Die besten Aktien der Welt

Download unter paper.traderfox.com

27 tägliche PDF-Reports

Top-100-Wachstumsaktien USA

Die Auswahl der Wachstumswerte erfolgt regelbasiert nach der CANSLIM-Strategie von William O’Neil.

NEO-DARVAS

Die NEO-DARVAS-STRATEGIE ist ein Trendfolge-Ansatz, der auf die stärksten Aktien der Wall Street setzt

Gap-Ups USA

Auf der Suche nach neuen Pivotal-News-Points

Peter Lynch Selection

Peter Lynch hat als Ziel sogenannte Tenbagger-Aktien zu finden, also Aktien, die sich verzehnfachen können.

High-Quality-Stocks USA

Unsere Interpretation der Anlagestragie von Warren Buffett

High-Quality-Stocks Europe

Unsere Interpretation der Anlagestragie von Warren Buffett

Dividenden-Aktien Europa

Blue Chip Dividenden-Aktien vesprechen attraktive Renditen bei einem Risiko, das unter dem Marktrisiko liegt.

High-Growth-Investing

In diesem Paper stellen wir Aktien vor, die nach dem Scoringsystem “High-Growth-Investing” mit mindestens 12 von 16 Punkten abschneiden.

The Acquirer's Multiple

Die Kennzahl "The Acquirer’s Multiple" ist von dem Gedanken getrieben Firmen zu finden, die günstig übernommen werden können.

Dividenden-Aristokraten Europa

In diesem aktien REPORT filtern wir aus den 500 größten europäischen Aktien die Titel heraus, die eine Dividendenkontinuität von mindestens 10 Jahren vorweisen können.

Dividenden-Aristokraten USA

Hier werden Unternehmen vorgestellt, die seit 25 Jahren keinen Dividendenausfall und keine Dividendensenkung verzeichnet haben, und in den letzten 10 Jahren ihre Umsätze um durchschnittlich 3 % pro Jahr gesteigert haben

Superperformance-Stocks USA

Es geht mit in diesem Screening darum, Aktien zu identifizieren, die ein "Leadership Profile" vorweisen und raketenartig durchstarten können. Dazu hat Mark Minervini die SEPA-Methode entwickelt.

Buffett's Alpha

Nach der gleichnamigen, wissenschaftlichen Publikation die die Gemeinsamkeiten der von Warren Buffett gekauften Aktien untersucht

Phil Town Rule #1

Die Strategie "Value-Investing nach Phil Town" zielt darauf ab, "wundervolle" Unternehmen zu finden - also Unternehmen, die Phil Town mindestens zehn Jahre halten würde - und das zu einem attraktiven Preis.

Dauerläufer-Aktien USA

Dauerläufer-Aktien sind Aktien die kontinuierlich und mit wenigen Rücksetzern steigen und mit einer vernünftigen Balance zwischen Rendite und Rücksetzern den Markt schlagen.

Dauerläufer-Aktien Europa

Dauerläufer-Aktien sind Aktien die kontinuierlich und mit wenigen Rücksetzern steigen und mit einer vernünftigen Balance zwischen Rendite und Rücksetzern den Markt schlagen.

Skyrocketing Stocks

Inspiriert von der Strategie von Daniel Zanger. Führende High-Beta-Stocks, die in der Hausse so richtig durchstarten.

Shortseller-Stocks

In dem Report "Shortseller-Stocks" sollen Aktien identifiziert werden, die für Short-Strategien geeignet sind. Wir verwenden dabei die Kriterien des Scoring-Systems Buffett's Alpha, quasi in umgekehrter Reihenfolge

Value-Aktien KGV

Value-Aktien sind Aktien mit nied­ri­gen KGVs, nied­ri­gen KUVs oder hohen Di­vi­den­den­ren­di­ten. Es gibt Un­si­cher­hei­ten darüber wie sich das Geschäft in den nächsten Jahren ent­wickeln wird, aber genau deshalb auch große Kurs­chancen.

100 besten Aktien weltweit

Der TraderFox Qualitäts-Check weißt jeder Aktie bis zu 15 Punkte zu. Dabei werden Kenn­zah­len ver­wen­det, die sich in der Fi­nanz­wis­sen­schaft durch­ge­setzt haben, um Quality von Junk zu un­ter­schei­den.

100 besten Dividendenaktien weltweit

Der TraderFox Dividenden-Check weist jeder Aktie bis zu 15 Punkte zu. Das Ziel: geeignete Aktien für ein Dividenden-Portfolio zu fin­den, mit dem ein passiver, stetiger und wachsender Zah­lungs­strom generiert werden kann.

Wachstums-Aktien

Der Wachs­tums-Check prüft die Attrak­ti­vi­tät von Wachs­tums-Aktien: Aktien die auf Sicht von 2 bis 3 Jah­ren sehr hohe Ge­win­ne ab­wer­fen kön­nen, bei de­nen An­le­ger aber mit größe­ren Kurs­schwan­kun­gen und Fehl­schlä­gen rech­nen müs­sen.

Umsatzraketen

Dieses Template ist unser Basis-Screening für unser Magazin Wachstumaktien

The Big Call

Dieses Screening-Template identifiziert Aktien, die gut für langfristige Call-Spekulationen geeignet sind

Fallen Angels

Der Research-Report Fallen Angels listet Qualitäts-Aktien mit mindestens 11 von 15 Punkten im TraderFox Qualitäts-Check auf, die mindestens 40 % von ihrem 52-Wochenhoch verloren haben.

Künstliche Intelligenz

Profiteure der Künstlichen Intelligenz Revolution, ausgewählt durch die Redaktion des aktien Magazins

Sichere Aktien

geringe monatliche Drawdowns im Vergleich zum Gesamtmarkt; kaum starke Ausreißer um ihre 5-Jahres-Regressionsgerade herum, eine niedrige Volatilität und eine Mindestrendite von 7 % pro Jahr

27 PDF-Research-Reports zum Download auf paper.traderfox.com