Hallo Trader, Hallo Investoren

Wie immer könnt ihr euch sogleich entscheiden, ob ihr den neuen Artikel lieber lesen oder ob ihr ihn euch lieber auf You-Tube ansehen wollt.

Der Portfolio-Builder ist eine starke Software-Lösung, mit der regelbasierte Portfoliokonzepte erstellt und zurückgetestet werden können. Die Bedienung ist einfach. Auf Basis fundamentaler und technischer Kennzahlen sowie Chartsignalen können Anlagestrategien entwickelt werden, die wirklich funktionieren. 

In diesem Format bilden wir ein selbst erstelltes Musterdepot nach, das einmal im Monat besprochen wird. Das Interessante an den Einstellungen, die wir hier für unser Musterdepot verwenden, ist die Tatsache, dass sie uns immer zeigen, welche Aktien und Branchen aktuell die Märkte anführen. In Dezember gab es einen Take-Profit, während die anderen Aktien  Verluste verbuchten. Insgesamt kam es im Musterdepot zu einer leichten Konsolidierung, wobei das Allzeithoch in Schlagweite bleibt. Da sich unser Musterdepot auf US-amerikanische Aktien mit einem hohen Momentum konzentriert, muss klar sein, dass wir hier enorme Kursschwankungen in beide Richtungen aushalten müssen, und so will ich wie immer darauf hinweisen, dass dieses Format nur Informationszwecken dient und keine Aufforderung zum Kauf oder Verkauf irgend eines Wertpapiers darstellt. Letztlich handelt es sich nur um meine eigene Meinung. 

Der TraderFox Portfolio-Builder ist ein Tool für Anleger, die ihr Geld regelbasiert anlegen wollen. Dabei könnt ihr mit unserem Tool Portfoliosysteme nach eueren Regeln entwickeln und diese dann bis zu 30 Jahre backtesten, wobei ihr natürlich auch sehr defensiv ausgerichtete Portfolios erstellen könnt. Das Spannende am regelbasierten Vorgehen ist die Tatsache, dass so jegliche Überlegungen und Empfindungen die einen Investor oder Trader in der Regel zu einem Aktienkauf bzw. Verkauf animieren, ausgeschaltet werden. Damit ist die Herangehensweise völlig anders als die sonst üblichen Herangehensweisen. 

Mit dem Portfolio-Builder ist es natürlich auch möglich, nach anderen Regeln als den hier aufgezeigten, Portfoliosysteme zu entwickeln und zu testen. Wenn ihr beispielsweise nur Aktien handeln wolltet, die ein Gap-Down von mindestens 5% aufweisen und nahe am 52-Wochentief notieren, dann könnt ihr dies natürlich auch machen. Ebenso könnt ihr euch auf Value- oder Dividendenstrategien konzentrieren.

Der TraderFox Portfolio-Builder ist insbesondere bei Vermögensverwaltern und Privatanlegern, die sich mit einem regelbasierten Vorgehen auseinandersetzen, ein beliebtes Tool. Infos zu unserem Portfolio-Builder findet ihr unter folgendem Link. https://traderfox.de/software/#portfolio-builder. 

Wie ihr mit unserem Portfoliobuilder eure eigenen Strategien entwickeln und diese über Jahrzehnte backtesten könnt, zeige ich euch jetzt.

Vorgehensweise

Nachdem ich mich bei www.traderfox.de angemeldet habe, wähle ich das Tool PORTFOLIO-BUILDER aus. Hier ist es mir möglich, verschiedene Länder und Börsenplätze auszuwählen. Ich entscheide mich für die 1000 volumenstärksten US-Aktien und gebe hier als Datum den 2. Januar ein, denn da wurde die Umschichtung durchgeführt. 

Die Ranking-Kriterien, die wir für das Musterdepot anwenden und zusammen 100 % ergeben müssen, sind folgende: 

Geometrisches EPS-Wachstum und Umsatzwachstum mit je 5 % ⬆️

Abstand vom Hoch und Abstand vom Tief mit je 35 % ⬆️

Performance auf Sicht von 14 Tagen mit 5 % ⬇️

Tägliche Volatilität mit 15 % ⬇️

Als Nächstes habe ich die Möglichkeit Einstiegskriterien festzulegen. Ihr könnt dabei unter Dutzenden auswählen, sowohl charttechnischen, fundamentalen als auch technischen Kriterien. Dann habt ihr unter den Transaktionsregeln unter anderem die Möglichkeit zu bestimmen, wie viele Positionen euer Depot beinhalten soll. In unserem Fall sind es fünf. Ihr habt mit dem Portfoliobuilder die Möglichkeit sowohl die Depotgröße frei zu wählen, als auch das Umschichtungsintervall frei zu bestimmen. Ihr könnt entscheiden, ob ihr einen automatischen Take-Profit anwenden wollt und selbstverständlich könnt ihr verschiedene Ausstiegsregeln definieren. 

Seit dem 1. November 2019 konnte das Musterdepot eine Performance von 220 % verbuchen und damit hat sich das Musterdepot leicht rückläufig zum Vormonat entwickelt. Der S&P 500, der als Benchmark eingestellt ist, konnte im selben Zeitraum eine Performance von 91 % erzielen, wobei dieser allerdings wesentlich weniger volatil war. In unserem Fall wird immer zu Monatsbeginn umgeschichtet und wir haben einen Take-Profit von 23 %. Im letzten Monat konnten wir bei Upstart einen Take-Profit verbuchen. Euch muss klar sein, dass es sich bei dem Portfolio-Builder um keine Depotsoftware-Lösung handelt, sondern um eine Lösung, um Portfoliosysteme zu testen. Es darf damit auch nicht verwundern, dass sich die Performancetabelle im Rückblick immer wieder verändert. Allerdings rechne ich die monatliche Performance immer selbst genau mit Taschenrechner nach und über die monatlichen Beiträge kann genau nachvollzogen werden, wie sich die Performance  entwickelt hat. 

Die ausgebuchten Aktien

In diesem Monat wurden vier unserer Aktien ausgebucht. Diese sind Microstrategy, AAON, Vornado und Upstart. Mit Upstart konnten wir einen Take-Profit von 23 % erzielen. Den größten Verlust erzielten wir mit MicroStrategie von 20 %. Die Umschichtung fand am 2. Januar statt. 

Die eingebuchten Aktien im Januar

ADMA Biologics bleibt uns erhalten. Neu eingebucht wurden Tesla (ich bin investiert), SiTime, Axon Enterprise und Red Cat Holdings.

Axon Enterprise [AAXN | ISIN US05464C1018], das bis 2017 unter dem Namen Taser bekannt war, stellt u. a. Elektroschockwaffen für Polizei, Militär und Sicherheitsdienste her. Der Name Axon stammt von der Abteilung des Unternehmens, die Körperkameras, Kameras für Streifenwagen und Software für die Videoüberwachung an Strafverfolgungsbehörden verkauft. Die Umsätze von Axon steigen häufig nach größeren Schießereien, gewaltsamen Protesten oder Unruhen, da solche Ereignisse Verbraucher und Unternehmen dazu veranlassen, ihre Sicherheitssysteme zu verstärken. Die Marktkapitalisierung des Unternehmens liegt aktuell bei 45,70 Mrd. USD.

Wachstum und Risiken 

Das Unternehmen hat sein Portfolio in den vergangenen Jahren deutlich ausgebaut und ist auch bei Body-Cams mit Modellen wie der neuen  Axon Body 4, die Vorgänge und Abläufe bei Polizeieinsätzen rechtssicher dokumentieren, einer der technologisch führenden Anbieter. Dank cloud-basierter Premium- Software-Lösungen wie Axon Evidence.com lassen sich Daten von Body-Cams wie Bild- und Videomaterial oder Audioaufzeichnungen abrufen, verwalten und kategorisieren, was die Beweisaufnahme und -sicherung beispielsweise bei Polizeieinsätzen erheblich vereinfacht. Mittelfristig will Axon Enterprises seine Produktsuite erweitern und damit in neue Märkte vorstoßen. Mit der Übernahme von SkyHero hat man sich beispielsweise luft- und bodengestützten Überwachungs-Drohnen verstärkt. Dank neuer KI-Applikationen wie Axon Auto-Transcribe,  mit denen sich  Video- oder Audiodateien in nur wenigen Minuten transkribieren lassen, will Axon Enterprises sein Wachstum mittelfristig weiter beschleunigen

Die Produkte von Axon sind gefragter als je zuvor, da sie reale Probleme lösen, indem sie Situationen besser deeskalieren und dazu beitragen die Personalengpässe zu kompensieren. Operativ konnte Axon Enterprises zuletzt in Q3 mit einem sehr starken Ergebnis überzeugen, wobei man mit einem EPS von 1,45 USD deutlich über den Konsenserwartungen von 1,20 USD gelegen hatte. Auch bei den Umsatzerlösen hatte man mit einem Anstieg von 32 % ebenfalls besser als erwartet abgeschnitten.

Das größte Risiko bei der Aktie sehe ich aktuell in der hohen Bewertung. Dafür gibt es im TraderFox-Wachstums-Check auch einen Punkte Abzug. So liegt das KUV bei 26 und damit etwa 40 % über dem Durchschnitt der letzten fünf Jahre. Dennoch bleibt die Story, über die wir bei TraderFox regelmäßig berichten, weiterhin sehr spannend. 

Charttechnik

Die Aktie von Axon ist eine absolute Dauerläuferaktie. Allein im letzten Jahr legte sie mehr als 100 % zu. Nach den letzten Quartalszahlen im November kam es zu einem Up-Gap, das aktuell auskonsolidiert wird. Einen Einstieg kann ich mir vorstellen, wenn die Aktie wieder Stärke zeigt. 

Tesla [TSLA | ISIN US88160R1014] wurde im Jahr 2003 gegründet und hat sich zu einem der wichtigsten Hersteller von Elektrofahrzeugen entwickelt. Daneben verkauft das Unternehmen Sonnenkollektoren und Solardächer zur Energieerzeugung sowie Batterien zur stationären Speicherung für Wohn- und Gewerbeimmobilien. Im Jahr 2024 wurden knapp 2 Mio. Fahrzeuge ausgeliefert. Tesla ging 2010 an die Börse. Die Marktkapitalisierung der Aktie beträgt aktuell 1,3 Bio.  USD.

Wachstum und Risiken 

In Tesla bin ich selbst investiert, und wir haben die Aktie ebenfalls im Tenbagger-Depot. Dort sind wir mit der Aktie aktuell 120 % im Plus. Im Tenbagger-Depot, wobei es sich um ein Echtgeld-Depot handelt, berichte ich aktuell beinahe wöchentlich über das Unternehmen. Dabei setzen wir mit Tesla auf den Durchbruch der humanoiden Robotik. Ich bin der Überzeugung, dass sich die humanoide Robotik, angetrieben durch die Künstliche Intelligenz, in den kommenden zehn Jahren zum größten Markt überhaupt entwickeln wird. 

Elon Musk hatte bereits im letzten Jahr angekündigt, dass bereits im Jahr 2025 bis zu 1.000 humanoide Optimus-Roboter in den Tesla-Fabriken arbeiten könnten. Wenn es wirklich zu dieser Durchdringung kommt und Medienberichte plötzlich von hunderten dieser Roboter in den Werken berichten, dürfte der Markt die humanoide Roboter-Story bei Tesla spielen. Langfristig erwartet Musk einen Markt mit 20 Milliarden humanoiden Robotern durch den Einsatz in Fabriken sowie privaten Haushalten. Und ich denke nicht, dass dies übertrieben ist. Denn die humanoide Robotik entwickelt sich, angetrieben durch die KI, in einem schwindelerregenden Tempo. Und Tesla steht mit an der Spitze dieser Entwicklung. 

Am 2. Januar hat Tesla seine Auslieferungszahlen für das 4. Quartal bekanntgegeben. Es wurden 495.570 Einheiten an Fahrzeugen ausgeliefert, was unter den Erwartungen von 512.277 Stücken lag. Kurzfristig dürften die Ergebnisse eine Konsolidierung begünstigen. Für die Autonomy- und Robotik-Story, welche wir im Tenbagger-Depot spielen mit dem Ziel einer Kursvervielfachung, sind die Auslieferungszahlen nicht relevant. Zudem startet der neue Produktzyklus mit günstigeren Elektroautos, dem Cybercab, Ride Hailing-Service und Optimus erst im Verlauf 2025. Der aktuelle Rücksetzer bei Tesla, der sich durchaus auch in den Bereich von 320 USD ausdehnen kann, ist meines Erachtens eine gute Gelegenheit für Anleger, die Tesla bislang im Auge hatten, aber noch nicht aufgesprungen sind. 

Das größte Risiko ist darin zu sehen, dass Tesla mit seinen beiden großen Visionen, dem Robotortaxi und dem Optimus natürlich auch scheitern könnte. Bislang werden damit noch keine Umsätze generiert. Sollte eines dieser Projekte im Sande verlaufen, dann wäre die Bewertung der Aktie mit einem aktuellen KUV von 13 definitiv zu hoch. Im Qualitäts-Check von TraderFox kommt die Aktie auf starke 13 Punkte. Neben der hohen Volatilität gibt es auch bei der Bewertung einen Punkt Abzug. 

Kursentwicklung 

Die Aktie erreichte erreichte erst kürzlich ein Allzeithoch bei knapp 500 USD. Seither ging es in eine schnelle Konsolidierung, wobei die Aktie 25 % vom Allzeithoch zurückkam. Aktuell kämpft sie mit dem GD 35 und könnte auf dem aktuellen Niveau bereits wieder Stärke entwickeln. Bei einem kurzfristigen Einstieg könnte die Position unter dem letzten Tief bei 370 USD abgesichert werden. 

Red Cat Holdings [RCAT | ISIN US75644T1007] ist ein Pionier der Drohnentechnologie und konzentriert sich auf militärische und staatliche Anwendungen. Das Unternehmen hat sich durch Innovationen und strategische Ausrichtungen als Anbieter fortschrittlicher Drohnensysteme etabliert. Mit Produkten wie der ISR-Drohne Teal 2, der FPV-Drohne FANG und der VTOL-Drohne Edge 130 Blue deckt Red Cat eine breite Palette von Missionen ab. Letztere ist auf der Blue UAS Cleared List und wurde für die US-Zoll- und Grenzschutzbehörde eingesetzt. Die Marktkapitalisierung des Unternehmens liegt aktuell bei 1 Mrd. USD.

Wachstum und Risiken 

Im 1. Quartal des Geschäftsjahres 2025 erzielte Red Cat ein Umsatzwachstum von 59 % auf 2,8 Mio. USD, getrieben durch Prototypenlieferungen an die US-Armee und neue Produkte. Für 2025 erwartet Red Cat einen Umsatz von 50 – 55 Mio. USD, unterstützt durch mögliche Großaufträge von NATO-Staaten. Der Auftragsbestand liegt derzeit bei einem Rekordwert von 13 Mio. USD. 

Mitte Dezember überraschte das Unternehmen mit der Bekanntgabe einer strategischen Partnerschaft mit Palantir, um Palantirs Visual Navigation (VNav)-Software in die Black Widow-Drohnen von Red Cat zu integrieren und das Warp Speed Manufacturing OS einzusetzen. Diese Zusammenarbeit soll autonome Drohnenoperationen für moderne Kriegsführung revolutionieren. Durch den Einsatz von Palantirs fortschrittlicher KI-Software können Drohnen mithilfe von aktuellen Satellitenbildern präzise navigieren, ohne auf GPS oder Funksignale angewiesen zu sein. Die Integration von Palantirs VNav-Software löst das Problem des Inertialdrifts bei Langstreckenflügen, indem die Drohnenposition kontinuierlich mit aktuellen Satellitendaten abgeglichen wird. Zudem ermöglicht Warp Speed eine optimierte Produktion der Drohnen. 

Als Risiko muss man sehen, dass das Unternehmen noch nicht rentabel arbeitet und das Unternehmen ziemlich viel Geld verbrennt, während die Bewertung mit einem KUV von 60 extrem hoch ist. 

Kursentwicklung 

Die Aktie hat in den letzten Jahren mehr als 90 % ihres Wertes verloren. Der Tiefpunkt war im Jahr 2020 bei 0,40 USD erreicht. Nach einer langen Seitwärtsphase konnte sie seit Anfang 2024 an der Spitze um gut 3.000 % zulegen. Mir gefällt die aktuelle Konsolidierung, wobei man hier auf die Trendfortsetzung spekulieren kann, wenn die Aktie weiter Stärke zeigt. 

SiTime Corp. [SITM | ISIN US82982T1060] gehört zu den führenden Anbietern für so genannte MEMS Timing-Lösungen, wobei hier MEMS-Chips mit analogen Schaltkreisen kombiniert werden. Die von SiTime entwickelten Halbleiterlösungen werden in verschiedenen Branchen und Sektoren wie etwa im Bereich 5G-Mobilfunkapplikationen, IoT-Applikationen, im Automotive-Segment sowie bei Consumer-Electronic-Applikationen  eingesetzt. Die Marktkapitalisierung der Aktie beträgt aktuell 5,46 Mrd. USD. 

Wachstum und Risiken  

Das Unternehmen ist ein Profiteuer der großen Nachfrage nach KI-Infrastruktur für Rechenzentren. Am 7. November überraschte SiTime mit einem sehr starken Q3-Ergebnis. Dabei lag man mit einem EPS von 40 Cents deutlich über den Konsenserwartungen von 26 Cents, während man bei den Umsatzerlösen mit einem Anstieg von 62,44% auf 57,70 Mio. USD ebenfalls die Konsenserwartungen von 55,08 Mio. USD toppte. Die Umsätze im Bereich der Data Center steigen dabei um über 200 %. Der CEO sagte zuletzt: "Ob in KI-Rechenzentren, Netzwerkinfrastrukturen, automatisierten Fahrzeugen, persönlicher Mobilität oder dem Internet der Dinge, SiTimes Präzisions-Timing liefert bessere Leistung und Zuverlässigkeit." 

Das größte Risiko ist im ungleichmäßigen Wachstum der letzten Quartale zu sehen. Dabei ist darauf hinzuweisen, dass etwa zwei Drittel des gesamten Umsatzanstiegs auf Hongkong/China und ein Drittel auf Taiwan zurückzuführen ist. Diese übermäßige Abhängigkeit von einer oder zwei Regionen als Wachstumstreiber kann funktionieren, ist aber sehr risikoreich. 

Kursentwicklung 

Die Aktie erreichte ihr Allzeithoch bei 350 USD Ende des Jahres 2021. Mit einem rückläufigen Wachstum war die Aktie auf unter 75 USD eingebrochen. Jetzt aber ist das Wachstum zurück und könnte dazu führen, dass die Aktie zeitnah ihren Aufwärtstrend fortsetzt. Aktuell bildet sich eine schöne Base. Mit dem Überschreiten des Widerstands bei 230 USD könnte man jetzt darauf setzen, dass die Aktie wieder das letzte Hoch bei 270 USD anläuft. 

Ich bis schon gespannt, wie sich das Depot in diesem Monat entwickeln wird.

Bis zum nächsten Mal

Andreas Haslinger

Verwendete Tools:

TraderFox Trading-Desk: https://www.traderfox.de

Aktien-Terminal: https://aktie.traderfox.com

Portfoliobuilder: https://portfoliobuilder.traderfox.com

Infos zum Portfolio-Builder: https://traderfox.de/software/#portfolio-builder

Haftungsausschluss: Dieses Format dient ausschliesslich Informationszwecken. Die Informationen stellen keine Aufforderung zum Kauf oder Verkauf irgend eines Wertpapiers dar. Der Kauf von Aktien ist mit hohen Risiken behaftet. Ihre Investitionsentscheidungen dürfen Sie nur nach eigener Recherche und nicht basierend auf unseren Informationsangeboten treffen. Wir übernehmen keine Verantwortung für jegliche Konsequenzen und Verluste, die durch Verwendung unserer Informationen entstehen.

Aufklärung über mögliche Interessenkonflikte: 

-Wenn TraderFox-Redakteure gehebelte Trades eingehen, wählen sie in der Regel ausschließlich Produkte von TraderFox-Partner-Emittenten. Diese sind derzeit: City, Goldman Sachs, HVB, DZ Bank, Morgan Stanley und UBS. 

-TraderFox-Redakteure klären im Artikel über Eigenpositionen auf. Wenn ein anderer Redakteur an der Erstellung des Artikels mitgewirkt oder davon gewusst hat, wird dieser namentlich genannt und es findet ebenfalls eine Aufklärung über Eigenpositionen statt.

Eigenpositionen: 

Verantwortlicher Redakteur Andreas Haslinger: Tesla