Laut einem Bericht der Financial Times haben sich der weltgrößte Vermögensverwalter Blackrock (BLK) und die private Kreditgruppe HPS Investment Partners für eine endgültige Übernahme per Handschlag geeinigt. Dies ist der nächste große Schritt von Blackrock, der für seine iShares-ETF-Produkte bekannt ist, sein Portfolio im schnell wachsenden alternativen und lukrativen Anlagesektor der Privatkredite auszuweiten, um weiter wettbewerbsfähig zu bleiben. Der private Finanzierungssektor ist für traditionelle Banken streng reguliert und in diesem Sektor sind hohe Gebühren zu erzielen.

Details zur 12 Mrd. USD teuren sollen nach Thanksgiving folgen

Die Übernahme soll bei geschätzten 12 Mrd. USD liegen und Blackrock würde sich im Sektor der privaten Finanzierung vor Konkurrenten wie Ares und Blackstone gut aufstellen. Die beiden Seiten haben sich auf die groben Umrisse des Deals geeinigt und wollen die allgemeinen Bedingungen und näheren Informationen über den Kauf nach dem US-amerikanischen Thanksgiving-Fest bekannt geben, berichtete die Zeitung am Donnerstag unter Berufung auf mit der Angelegenheit vertraute Personen.

HPS Investment Partners verwaltet über 150 Mrd. USD privater Kreditvermögen

Die 2007 von dem ehemaligen Leiter des Investmentbankings von Goldman Sachs Scott Kapnick gegründete HPS Investment Partners ist eine US-amerikanische globale unabhängige Investmentfirma, die ein Vermögen von rund 150 Mrd. USD vorwiegend im boomenden privaten Kreditmarkt in den Bereichen Schulden, liquide Kredite und Immobilien verwaltet. Anfang des Jahres hatte das Unternehmen selbst auf einen Börsengang hingearbeitet, der mit etwa 10 Mrd. USD bewertet wurde. Zwei der Personen sagten der Financial Times, der endgültige Preis würde eher bei 12 Mrd. USD liegen und damit eine kleine Aufschlagsprämie beinhalten.

Aggressives Wachstum soll durch Akquisitionsstrategie erzielt werden

Blackrock selbst hatte in seinem Geschäftsbericht für das 3. Quartal angegeben aktuell ein Vermögen von 11,5 Bio. USD zu verwalten. Der Deal würde die alternativen Vermögenswerte auf über 500 Mrd. USD ansteigen lassen. Die Übernahme würde eine Reihe von Akquisitionen in diesem Jahr fortsetzen und die aggressive Expansionsstrategie unterstreichen. Erst kürzlich hatte man am 1. Oktober 2024 den Abschluss der Übernahme von Global Infrastructure Partners für 12,5 Mrd. USD bekannt gegeben und Anfang Juli den Kauf des britischen Datenunternehmens Preqin für 2,55 Mrd. Pfund vereinbart. Zurzeit befindet man sich außerdem in laufenden Verhandlungen für eine Minderheitsbeteiligung an Izzy Englanders Millennium Management, dessen Hedgefonds einen Wert von knapp 70 Mrd. USD besitzen.

Der Autor Andreas Wimbauer ist in folgende Werte investiert: BlackRock Funding Inc.