Die Investmentgesellschaft Capital Group hat vier bahnbrechende Megatrends identifiziert, welche die Investmentlandschaft nachhaltig verändern werden. Von der KI-Revolution über Innovationen im Gesundheitswesen bis hin zu neuen Handelswegen und präziser Landwirtschaft. Mit nur einem Klick erfahren Sie, warum diese Trends Ihr Portfolio stärken können und Geduld speziell bei Megatrend-Investments die wichtigste Analagetugend ist. TraderFox berichtet.

Innovation ist nicht nur ein Schlagwort, sondern das Lebenselixier des Anlageerfolgs, konstatiert die Capital Group in einer Publikation. Wie es darin weiter heißt, fördert es das Wachstum, treibt die Wettbewerbsfähigkeit voran und prägt die Zukunft von Unternehmen.

Doch laut der US- Investmentgesellschaft gilt dabei auch die folgende Einschränkung: Innovation ist zwar entscheidend, doch nicht alle aufkommenden Trends sind gleichwertig. Aus diesem Grund durchforsten die Portfoliomanager und Analysten bei der Capital Group die Welt nach dauerhaften Trends, die das Potenzial haben, über einzelne Sektoren hinauszuwachsen und die breitere Investmentlandschaft auf Jahre hinaus zu beeinflussen.

Die nachfolgenden vier Megatrends beobachtet das Anlageteam dabei besonders genau:

1. Die KI-Revolution wird viele Branchen neu gestalten

Künstliche Intelligenz (KI) hat laut Aktienportfoliomanager Mark Casey die Vorstellungskraft von Anlegern in Technologieunternehmen für sich gewonnen, aber der Einsatz von KI wird wahrscheinlich weit über generative Chatbots hinausgehen und dauerhafte Auswirkungen auf zahlreiche Branchen haben.

So interessant wie er große Sprachmodelle wie ChatGPT findet, vermutet er doch, dass KI-betriebene Roboter im nächsten Jahrzehnt noch größere wirtschaftliche Auswirkungen haben könnten – wenn ihre Anwendungen überall zu Hause, in Fabriken oder Krankenhäusern eingesetzt werden.

Als Amazon beispielsweise begonnen habe, an Robotern zu arbeiten, die Artikel auswählen und in Versandkartons platzieren, seien die Ausfallraten hoch gewesen und eine erfolgreiche Auswahl habe jeweils bis zu zwei Minuten gedauert. Sieben Jahre später könne der neue "Sparrow"-Roboter des Unternehmens zwei Drittel der 100 Mio. Produkte in einem typischen Amazon-Warenhaus auswählen und verpacken, und das jeweils innerhalb weniger Sekunden.

Lieferdrohnen und fahrerlose Taxis seien sichtbarere Beispiele für KI-fähige Roboter, die in ausgewählten Städten auf der ganzen Welt getestet werden. Und im Gesundheitswesen kombinieren Unternehmen KI mit Robotik, um den Erfolg von Operationen und Diagnosen zu verbessern.

Kollaborative Roboter sind ein kleiner, aber rapide wachsender Teil der Industrie

Quelle: International Federation of Robotics, World Robotics 2023. Ein kollaborativer Roboter ist ein Industrieroboter, der mit Menschen zusammen in einem gemeinsamen Arbeitsbereich sicher betrieben werden kann. Traditionelle Roboter hingegen sind fest dazu programmiert, eine Aufgabe wiederholt auszuführen, unabhängig zu arbeiten und stationär zu verbleiben. Prognosen beinhalten sowohl kollaborative als auch traditionelle Roboter.

Die ersten Aktienmarktgewinner im Bereich KI konzentrierten sich auf die Technologiebranche, insbesondere auf Teilsektoren wie Halbleiter, Cloud-Infrastruktur und Software. Unternehmen, die am meisten von den Fortschritten im Bereich Robotik profitieren, erstrecken sich über diverse Industriezweige. Casey möchte in Unternehmen investieren, die führend im Einsatz fortschrittlicher Roboter sind, um das Kundenerlebnis, die Effizienz und die Rentabilität zu verbessern.

2. Innovationen im Gesundheitswesen schaffen Durchbrüche jenseits von Adipositas

Wenngleich die meisten Schlagzeilen über Adipositas-Medikamente berichten, befinden wir uns laut Rich Wolf derzeit im gesamten Gesundheitswesen in einer Ära der Innovation. Unternehmen verfolgen aktiv Therapien und Technologien, um bedeutende Krankheiten zu behandeln – und möglicherweise zu heilen – und das Leben der Menschen zu verbessern, so der zuvor erwähnte Aktienportfoliomanager.

Ein schnell fortschreitender Bereich ist die Zelltherapie, bei der Zellen außerhalb des Körpers modifiziert und dann in den Patienten inseriert werden. Dieser Ansatz wurde für die Anwendung bei bestimmten Blutkrebserkrankungen zugelassen, die bisher nur wenige Behandlungsoptionen boten, so Wolf. Unternehmen entwickeln derzeit Zelltherapien für Diabetes, Lebererkrankungen und Herzinsuffizienz.

Neue Gentherapien bieten aus seiner Sicht zudem Chancen für viele Pharma- und Biotech-Unternehmen. Alnylam Pharmaceuticals beispielsweise ist führend bei Gen-Silencing-Techniken wie RNAi, die selektiv Gene unterdrücken können, die mit bestimmten Krankheiten assoziiert sind. Darüber hinaus sind die Fortschritte bei Gene-Editing-Systemen wie CRISPR besonders interessant. Vertex Pharmaceuticals mit Sitz in Boston hat einen bedeutenden Meilenstein erreicht und ist das erste Unternehmen, das die Zulassung für eine CRISPR-basierte Therapie zur Behandlung der Sichelzellerkrankung erhalten hat, erklärt Wolf.

Robuste Pipelines könnten eine neue Ära der Wirkstoffforschung einläuten

Quelle: Statista. Stand: Januar 2023.

Es bestehen nach Einschätzung von Wolf nach wie vor erhebliche Hürden für die breite Einführung dieser Technologien, und nicht alle Innovationen werden erfolgreich sein. Doch die Zukunft des Gesundheitswesens sei spannend, und das Potenzial für Wertschöpfung im nächsten Jahrzehnt erscheine vielversprechend.

3. Sich drehende Handelswinde eröffnen neue Märkte

Aktienportfoliomanager Brad Fleer will in den kommenden Jahren die Verlagerungen des globalen Handels und der Lieferketten beobachten und in diese investieren. Zunehmende geopolitische Spannungen und logistische Probleme während der COVID-Pandemie zwangen aus seiner Sicht viele Unternehmen zu einer "China Plus One"-Strategie, um ihre Lieferketten aus China zu diversifizieren. Dies habe dazu geführt, dass Schwellenmärkte wie Indien, Südostasien und Lateinamerika von neuen Handelspartnern und Gelegenheiten profitierten.

Fleer glaubt, dass dieser Trend weiter wachsen wird, wobei Mexiko einer der Hauptnutznießer des Nearshoring ist. Während smeiner letzten Reise nach Monterrey und Tijuana konnte er beobachten, wie multinationale Unternehmen wie Carrier und Kia Fabriken bauen, um die kostengünstigen und effizienten Arbeitskräfte zu nutzen. Diese mehrere Millionen Quadratmeter großen Anlagen mit ihren Tausenden von Arbeitern erinnerten ihn an die ersten Tage des chinesischen Fertigungsbooms.

Mit der Diversifizierung der Lieferketten durch die Unternehmen werden neue Gewinner entstehen

Quelle: AmCham Shanghai 2023 China Business Report, veröffentlicht am 19. September 2023. Basierend auf einer Umfrage unter 325 ausländischen Unternehmen, die in China tätig sind. Von diesen Unternehmen gaben 40 % an, dass sie ihre Investitionen von China in andere Regionen umleiten, darunter Südostasien, die USA, Mexiko und Indien. Die Umfrageteilnehmer konnten mehrere Antworten geben, also entspricht die Summe nicht 100 %.

Fleer wird in Unternehmen investieren, die von dieser Veränderung profitieren könnten. Beispielsweise werden nach seinem Urteil Bau- und Materialunternehmen für den Bau neuer Anlagen benötigt. Auch Immobilienentwickler, die sich an vielen Standorten ihre Kunden aussuchen können, erscheinen ihm attraktiv. Und schließlich können auch wendige multinationale Unternehmen, die die Gelegenheit zur Diversifizierung ihrer Lieferketten ergreifen, einen Vorsprung vor Mitbewerbern erzielen, die sich nicht so schnell anpassen können, so sein Urteil.

4. Innovation in der gesamten Agrarlandschaft fördern

Das Ernährungssystem der Welt befindet sich gemäß der Einschätzung von Gigi Pardasani in einem aufregenden Wandel. Unternehmen suchen nach innovativen Lösungen, um die Landwirtschaft und die davon betroffenen Branchen zu revolutionieren. Ein Trend, dem die Aktienanlageanalystin folgt, ist die Präzisionslandwirtschaft – im Wesentlichen der Einsatz von Hightech-Tools, um Nutzpflanzen effizienter anzubauen.

Landwirte, die mit modernster Technologie ausgestattet sind, die maschinelles Lernen, Geolokalisierung und Sensoren nutzen, können intelligentere Entscheidungen auf dem Feld treffen, so Pardasani. Diejenigen, die Präzisionslandwirtschaft bereits als Chance begriffen haben, konnten durch eine Verringerung der Anzahl der Arbeitsgänge auf dem Feld und eine Verbesserung des Bodens eine bis zu 30 % höhere Produktivität verzeichnen.

Echtzeitdaten hätten sich als bahnbrechend erwiesen und viele Landwirte stützten sich zunehmend auf Analysen und Visualisierungen, um ihre Prozesse zu verbessern. Künstliche Intelligenz könnte Verbesserungen weiter vorantreiben. Diese neueste Technologie sei zwar eindeutig vorteilhaft für Landmaschinenhersteller, dürfte aber auch für viele andere Unternehmen Umwelt- und Produktivitätsvorteile bieten.

Wer Innovationen in der Landwirtschaft entwickelt

Quelle: Capital Group, Stand: März 2024. Die Grafik ist eine von Analysten erstellte, nicht erschöpfende Liste von Unternehmen, die an diesen Trends arbeiten. Diese Beispiele basieren nicht auf Beteiligungen oder Empfehlungen und dienen nur zur Veranschaulichung.

Von der Saatgutinnovation über die regenerative Landwirtschaft bis hin zu alternativen Proteinen befindet sich die Branche im steten Wandel. Der Agrarzyklus kann Geduld erfordern, aber die Entwicklungen sind vielversprechend. Ich glaube, dass dies mehrjährige Veränderungen sind, die langfristige Anleger auf ihrem Radar haben sollten.

Abschließender Anlagerat: Geduld ist eine Tugend – und eine solide Anlagestrategie

Die meisten von uns verbringen unsere Zeit damit, sich um die kurzfristige Situation zu sorgen. Unser Tagesablauf dreht sich oft um Dinge wie unsere Tagesplanung, die Kinder zur Schule zu bringen und abzuholen, die nächste Arbeitsaufgabe zu erledigen oder Aktienmarktschwankungen zu verfolgen, stellt Peter Eliot in der zitierten Publikation abschließend fest.

Beim Investieren ist es basierend auf den von dem Aktienportfoliomanager gemachten Erfahrungen jedoch in der Regel besser, langfristig zu denken. Anlegern fehle aber oft die erforderliche Geduld, um von Megatrends zu profitieren, da diese sich nicht geradlinig entwickelten und die Aufmerksamkeit des Marktes von der neuesten Modeerscheinung abgelenkt werden könne. Selbstfahrende Autos beispielsweise hätten einst denselben Enthusiasmus hervorgerufen wie es KI derzeit tue. Der Markt habe jedoch eine Phase der Enttäuschung durchlaufen, da die Entwicklung der Technologie eine Weile gedauert habe, selbst wenn sich die zugrunde liegenden Fundamentaldaten nicht wirklich geändert hätten.

Wenn Eliat über seine Karriere nachdenkt, dann kommt er zu der Erkenntnis, dass er sehr viel daran gearbeitet hat, die Ergebnisse seiner Anlageentscheidungen zu analysieren. Er hat auch festgestellt, dass letzten Endes etwas ganz einfaches wichtig ist. Demnach resultierten seine großen Fehler aus mangelnder Geduld, während dagegen bei seinen großen Erfolgen die Geduld die Oberhand behielt.