Darden Restaurants

Den Auftakt macht Darden Restaurants (DRI). Hierbei handelt es sich um eine Fast-Food-Kette, die eine Vielzahl von Restaurants mit unterschiedlichen Marken besitzt und betreibt, darunter Olive Garden, LongHorn Steakhouse, The Capital Grille, Bahama Breeze. Olive Garden ist ein Restaurant, das sich auf italienische Küche spezialisiert hat. LongHorn Steakhouse ist ein Restaurant mit Fokus auf Steaks und klassischer amerikanischer Küche, während The Capital Grille ein gehobenes Steakhouse ist, das sich auf hochwertige Steaks und Meeresfrüchte spezialisiert hat. Bahama Breeze ist auf die karibische Küche fokussiert. Durch diese Diversifizierung strebt Darden Restaurants an, verschiedene Segmente des Restaurantmarktes abzudecken und eine breite Palette von kulinarischen Vorlieben anzusprechen. Darden Restaurants betreibt sowohl Firmenrestaurants als auch Franchise-Partner. Das Unternehmen wurde 1968 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Florida.

Die 13 von 15 möglichen Punkten im Traderfox Wachstumscheck stehen für das sehr solide Wachstum des Unternehmens.

Quelle: Wachstums-Check TraderFox

Die letzten Quartalszahlen wurden am 23.03.2023 vorgelegt. Die Aktie reagierte zunächst volatil, beendete den Tag letztlich wenig verändert. Das Unternehmen meldete einen bereinigten Gewinn je Aktie von 2,34 USD gegenüber 1,93 USD vor einem Jahr. Dies entspricht einem Wachstum von 21 %. Die Konsensschätzung lag bei 2,24 USD. Der Gesamtumsatz des abgelaufenen Quartals belief sich auf 2,78 Mrd. USD und toppte damit die Konsensmarke von 2,72 Mrd. USD. Der Umsatz stieg im Vergleich zum Vorjahresquartal um 13,8 %. Dies ist auf den Umsatzanstieg in den Restaurants ("same store sales") und auf die Eröffnung von 35 neuen Restaurants (netto) zurückzuführen.

Das Management hat auch eine Prognose bekannt gegeben. Für das Geschäftsjahr 2023 erwartet das Unternehmen einen Umsatz von 10,45 Mrd. USD bis 10,5 Mrd. USD (vorher: 10,30 Mrd. USD bis 10,45 Mrd. USD). Die "same store" Umsätze werden voraussichtlich um 6,5 % bis 7 % wachsen (vorher: 5 % bis 6,5 %). Der Gewinn pro Aktie wird voraussichtlich zwischen 7,85 USD und 8 USD liegen (vorher: zwischen 7,60 USD und 8 USD), was die Erwartungen der Analysten toppte. Das Unternehmen rechnet mit der Eröffnung von 55 neuen Restaurants (netto).

Charttechnisch macht die Aktie einen sehr bullischen Eindruck. Sie steht am 52 Wochenhoch und bildet aktuell eine Flat Base aus. Auch die relative Stärke zum S&P 500 befindet sich am 52 Wochenhoch. Das nächste Longsignal ergibt sich, wenn die Aktie über 163,77 USD ausbricht.

Chipotle Mexican Grill Inc.

Chipotle Mexican Grill (CMG) ist ein US-amerikanisches Fast-Food-Restaurants mit dem Schwerpunkt auf mexikanischer Küche. Hierunter fallen Gerichte wie Burritos (eine große Tortilla, die mit verschiedenen Zutaten wie Hühnchen/Rindfleisch/Tofu, Reis, Bohnen, Salsa gefüllt wird), Bowl (bestehend aus einer Schüssel mit Reis, Bohnen, Hühnchen/Rindfleisch/Tofu, Salsa) und Tacos (kleine Tortilla, die mit verschiedenen Zutaten wie Hühnchen/Rindfleisch/Tofu, Reis, Bohnen, Salsa gefüllt werden). Das Unternehmen legt Wert auf qualitativ hochwertige und ethisch produzierte Lebensmittel, die ohne künstliche Zusatzstoffe oder Konservierungsmittel zubereitet werden. Chipotle Mexican Grill betreibt sowohl Firmenrestaurants als auch Franchise-Standorte. Das Unternehmen wurde im Jahr 1993 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Kalifornien. Chipotle Mexican Grill weist ebenfalls 13 von 15 moeglichen Punkten um Traderfox Wachstumscheck auf. Dies deutet auf sehr gutes Wachstum hin.

In den letzten Jahren hat sich das Unternehmen immer mehr auf den digitalen Absatzmarkt konzentriert, der in der Zwischenzeit fast 40% der Gesamtumsätze ausmacht. Neben Facebook und Instagram wird nun auch verstärkt mittels TikTok Werbung gemacht. So wurde im März die vegetarischen Quesadilla über TikTok publik gemacht und führte zu einer Verdopplung des gesamten Quesadilla-Umsatzes.

Quelle: Wachstums-Check TraderFox

Die letzten Quartalszahlen wurden am 25.04.2023 vorgelegt. Sie pulverisierten die Märkte. Die Aktie schoss um gut 15 % nach oben. Das Handelsvolume war das Höchste in über drei Jahren! Das ist beachtlich. Das Unternehmen erzielte einen Quartalsgewinn je Aktie von 10,50 USD gegenüber 5,70 USD vor einem Jahr. Dies entspricht einem Wachstum von 84 %. Dies ist bemerkenswert für eine Fast-Food-Kette. Die Konsensschätzung von 8,89 USD pro Aktie konnte leicht geschlagen werden. Der Umsatz belief sich auf 2,37 Mrd. USD gegenüber 2,02 Mrd. USD vor einem Jahr. Dies entspricht einem Wachstum von gut 17 %. Die Konsensschätzung konnte knapp getoppt werden. Dieses Wachstum ist vor allem auf den Anstieg von "same store" Umsätzen und auf die 41 Neueröffnungen (netto) zurückzuführen.

Charttechnisch sieht die Aktie sehr konstruktiv aus. Sie steht knapp unterhalb ihres 52 Wochenhochs und zeigt seit Wochen relative Stärke zum S&P 500. Infolge der Quartalszahlen gab es ein Earnings Gap mit anschließenden Anschlusskäufen. Dann folgte eine Seitwärtskonsolidierung. Der Ausbruch am 18.05.2023 schlug zunächst fehl. Nun arbeitet die Aktie an einem zweiten Ausbruchsversuch.

Restaurant Brands International

Restaurant Brands International (QSR) ist ein multinationaler Mutterkonzern, der mehrere bekannte Restaurantmarken besitzt und betreibt. Hierunter fallen Burger King, Tim Hortons, Firehouse Sub und Popeyes. Während Burger King weltweit bekannt ist, könnte dies bei Tim Hortons, Firehouse Sub und Popeyes nicht der Fall sein. Tim Hortons ist eine kanadische Kaffeekette, die Donuts, Bagels, Sandwiches und andere Backwaren verkauft. Firehouse Subs bietet eine Vielzahl von warmen und kalten Subs (Sandwiches) und Salaten an. Bei Popeyes handelt es sich um eine amerikanische Fast-Food-Kette, die sich auf Hühnchen-Spezialitäten (insbesondere knusprig gebratenes Hühnchen) spezialisiert hat. Restaurant Brands International setzt auf das Franchise-Modell. Das Unternehmen nutzt Synergien zwischen seinen Marken und fördert die strategische Zusammenarbeit, um den Erfolg und das Wachstum der einzelnen Restaurantketten zu fördern. Der Mutterkonzern wurde 2014 gegründet, als Tim Hortons und Burger King fusionierten. Die Fusion schuf ein neues Unternehmen mit dem Namen Restaurant Brands International, das beide Marken unter seinem Dach vereint und seitdem den Hauptsitz in Toronto hat. Im Jahr 2017 wurde die Übernahme von Popeyes abgeschlossen. Im Jahr 2021 folgte die Übernahme von Firehouse Sub.

Quelle: Wachstums-Check TraderFox

Die letzten Quartalszahlen wurden am 02.05.2023 veröffentlicht. Die Aktie reagierte mit leichten Zuwächsen. Das Unternehmen erzielte einen Quartalsgewinn von 0,75 USD gegenüber 0,64 USD vor einem Jahr. Dies ist ein Wachstum von gut 17 %. Damit übertraf man die Schätzung der Analysten in Höhe von 0,63 USD pro Aktie. Der Umsatz konnte um knapp 10 % auf 1,59 Mrd. USD gesteigert werden. Die Konsensschätzung konnte damit ebenfalls geschlagen werden. Das Unternehmen hat in den letzten vier Quartalen die Konsensschätzungen bezogen auf den Umsatz viermal übertroffen können. Mit 900 Mio. USD an Umsatz hat Tim Hortons den Großteil des Gesamtumsatzes getragen.

Charttechnisch macht die Aktie ein bullisches Bild. Sie steht am 52 Wochenhoch und befindet sich oberhalb aller wichtigen gleitenden Durchschnitte, wie dem des 50 Tage und des 200 Tagedurchschnitts. Auch die relative Stärke zum S&P 500 steht am 52 Wochenhoch. Ein Ausbruch über 74,20 USD triggert das nächste Longsignal.

Texas Roadhouse

Das letzte Fast Food Restaurant ist Texas Roadhouse (TXRH). Hierbei handelt es sich um eine Restaurantkette, die sich auf Steak und auf die amerikanische Küche spezialisiert hat. Texas Roadhouse ist bestrebt, eine entspannte und lockere Atmosphäre zu schaffen, in der hochwertige Steaks und andere Gerichte wie z. B. Fischgerichte aus frischen Zutaten serviert werden. Texas Roadhouse betreibt sowohl Firmenrestaurants als auch Franchise-Standorte. Das Unternehmen wurde im Jahr 1993 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Kentucky. Die 14 von 15 Punkte im Traderfox Wachstumschecks sind beachtlich.

Quelle: Wachstums-Check TraderFox

Die letzten Quartalszahlen wurden am 04.05.2023 vorgelegt. Sie führten zunächst zu einem Abverkauf der Aktie. Der Quartalsgewinn lag bei 1,28 USD je Aktie gegenüber 1,08 USD vor einem Jahr. Dies entspricht einem Wachstum von 18,5 %. Allerdings fehlte man die Konsensschätzung, welche sich auf 1,39 USD belief. Der Umsatz wurde mit 1,17 Mrd. USD angegeben gegenüber 987 Mio. USD vor einem Jahr. Das Umsatzwachstum betrug somit knapp 19 %. Damit übertraf man die Schätzung der Analysten um knapp 2 %. Während des Quartals wurden sechs Restaurants und ein internationales Franchise-Restaurant eröffnet, und acht inländische Franchise-Restaurants wurden übernommen. Außerdem kaufte das Unternehmen 92.751 Stammaktien für 9,6 Mio. USD zurück. Zusätzlich wurde bekannt gegeben, dass im März die Preise um durchschnittlich 2,2 % angehoben wurden. Das Management bekräftigte den Ausblick für 2023. Man erwartet ein positives Umsatzwachstum ("same store sales"), und plant, zwischen 25 bis 30 neue Restaurants zu eröffnen.

Am 18.05.2023 hat das Unternehmen einen neuen CFO benannt gegeben. Er heißt Chris Monroe, der 30 Jahre lang bei Southwest Airlines angestellt war und dort zuletzt als Senior Vice President of Finance und Treasurer tätig war. Im Januar hatte Texas Roadhouse darüber informiert, dass der damalige CFO Tonya Robinson in den Ruhestand antrete, und dass Keith Humpich, Vizepräsident für Finanzen, interimistischer CFO werden würde.

Charttechnisch hat sich die Aktie schnell von dem Ausverkauf infolge der Quartalszahlen erholt. Die Aktie steht 5 % unterhalb ihres 52 Wochenhochs und befindet sich oberhalb aller wichtigen gleitenden Durchschnitte wie dem des 50 Tage und des 200 Tagedurchschnitts.

Aufklärung über Eigenpositionen: Der Autor hält Aktien von CMG.